Movendo média otimista pessimista no Brasil

Crossovers de média móvel Os crossovers de média móvel são uma maneira comum os comerciantes podem usar Médias Móveis. Um crossover ocorre quando uma Média Móvel mais rápida (isto é, uma Média Móvel de período mais curto) cruza acima de uma Média Móvel mais lenta (isto é, uma Média Móvel de período mais longo) que é considerada um crossover de alta ou abaixo do qual é considerado um crossover de baixa. O gráfico abaixo do SampP Depository Receipts Exchange Traded Fund (SPY) mostra a Média Simples de Movimento de 50 dias e a Média Simples de Movimento de 200 dias este par de Moving Average é muitas vezes olhado por grandes instituições financeiras como um indicador de longo alcance da direção do mercado : Observe como o longo prazo de 200 dias Simple Moving Average está em uma tendência de alta isso muitas vezes é interpretado como um sinal de que o mercado é bastante forte. Um trader pode considerar comprar quando o SMA de 50 dias de prazo mais curto cruza acima do SMA de 200 dias e, em contraste, um trader pode considerar vender quando o SMA de 50 dias cruza abaixo do SMA de 200 dias. No gráfico acima do SampP 500, ambos os sinais de compra potencial teria sido extremamente rentável, mas o sinal de um potencial de venda teria causado uma pequena perda. Tenha em mente que o crossover de 50 dias, 200 dias de média móvel simples é uma estratégia de longo prazo. Para aqueles comerciantes que querem mais confirmação quando usam crossovers Moving Average, a técnica de cruzamento 3 Simple Moving Average pode ser usada. Um exemplo disto é mostrado no gráfico abaixo do estoque do Wal-Mart (WMT): O método de 3 Movimento Média Simples pode ser interpretado da seguinte maneira: O primeiro cruzamento do SMA mais rápido (no exemplo acima, o SMA de 10 dias) Através da próxima SMA mais rápida (20-dia SMA) atua como um aviso de que os preços podem ser inverter a tendência no entanto, geralmente um comerciante não iria colocar uma ordem real de compra ou venda em seguida. Depois disso, o segundo crossover do SMA mais rápido (10 dias) eo SMA mais lento (50 dias), pode acionar um comerciante para comprar ou vender. Existem várias variantes e metodologias para o uso do método de cruzamento simples 3, alguns são fornecidos abaixo: Uma abordagem mais conservadora pode ser esperar até o meio SMA (20 dias) cruza mais lento SMA (50 dias), mas este É basicamente uma técnica de dois crossover SMA, não uma técnica de três SMA. Um comerciante pode considerar uma técnica de gerenciamento de dinheiro de comprar um tamanho metade quando o rápido SMA atravessa o próximo SMA mais rápido e, em seguida, entrar na outra metade quando o SMA rápida atravessa o mais lento SMA. Em vez de metades, compre ou venda um terço de uma posição quando o SMA rápido atravessa o próximo SMA mais rápido, outro terço quando o SMA rápido cruza o SMA lento eo último terço quando o segundo SMA mais rápido cruza o SMA lento . Uma técnica de crossover de média móvel que usa 8 médias móveis (exponencial) é o indicador de fita exponencial média móvel (consulte: Fita exponencial). Os crossovers do Moving Average são freqüentemente vistos pelos comerciantes. De fato, os crossovers são freqüentemente incluídos nos indicadores técnicos mais populares, incluindo o indicador de Divergência de Convergência Média Móvel (MACD) (ver: MACD). Outras médias móveis merecem consideração cuidadosa em um plano de negociação: As informações acima são apenas para fins informativos e de entretenimento e não constitui conselho de negociação ou uma solicitação para comprar ou vender qualquer ação, opção, futuro, mercadoria ou produto de forex. O desempenho passado não é necessariamente uma indicação de desempenho futuro. Negociação é inerentemente arriscado. OnlineTradingConcepts não será responsável por quaisquer danos especiais ou conseqüentes que resultem do uso ou da incapacidade de uso, os materiais e informações fornecidas por este site. Como exemplo da SMA, considere um título com os seguintes preços de fechamento em 15 dias: Semana 1 (5 dias) 20, 22, 24, 25, 23 Semana 2 (5) Dias) 26, 28, 26, 29, 27 Semana 3 (5 dias) 28, 30, 27, 29, 28 Uma MA de 10 dias seria a média dos preços de fechamento para os primeiros 10 dias como o primeiro ponto de dados. O ponto de dados seguinte iria cair o preço mais antigo, adicione o preço no dia 11 e tomar a média, e assim por diante, como mostrado abaixo. Conforme observado anteriormente, MAs atraso ação preço atual porque eles são baseados em preços passados ​​quanto maior for o período de tempo para o MA, maior será o desfasamento. Assim, um MA de 200 dias terá um grau muito maior de atraso do que um MA de 20 dias porque contém preços nos últimos 200 dias. A duração do MA para usar depende dos objetivos de negociação, com MAs mais curtos usados ​​para negociação de curto prazo e MA de longo prazo mais adequado para investidores de longo prazo. O MA de 200 dias é amplamente seguido por investidores e comerciantes, com quebras acima e abaixo desta média móvel considerada como sinais comerciais importantes. MAs também transmitir sinais comerciais importantes por conta própria, ou quando duas médias se cruzam. Um aumento MA indica que a segurança está em uma tendência de alta. Enquanto um declínio MA indica que está em uma tendência de baixa. Da mesma forma, o impulso ascendente é confirmado com um crossover de alta. Que ocorre quando um MA de curto prazo cruza acima de um MA de longo prazo. O impulso descendente é confirmado com um crossover de baixa, que ocorre quando um MA de curto prazo cruza abaixo de um termo mais longo MA. Moving Average ConvergenceDivergence (MACD) Introdução Desenvolvido por Gerald Appel, Moving Average ConvergenceDivergence (MACD) é um dos mais simples e mais Indicadores fiáveis ​​disponíveis. MACD usa médias móveis. Que são indicadores de atraso, para incluir algumas características tendência-seguinte. Esses indicadores de atraso são transformados em um oscilador de momentum subtraindo a média móvel mais longa da média móvel mais curta. A trama resultante forma uma linha que oscila acima e abaixo de zero, sem limites superiores ou inferiores. MACD é um oscilador centrado e as diretrizes para o uso de osciladores centralizados se aplicam. Fórmula de MACD A fórmula a mais popular para o MACD padrão é a diferença entre uns 26 dias e 12 dias médias exponenciais moventes. Esta é a fórmula que é usada em muitos programas de análise técnica popular, incluindo SharpCharts. E citado na maioria dos livros de análise técnica sobre o assunto. Appel e outros têm desde tinkered com estas configurações originais para chegar a um MACD que é mais adequado para títulos mais rápidos ou mais lentos. Usando médias móveis mais curtas produzirá um indicador mais rápido, mais responsivo, enquanto usando médias móveis mais longas irá produzir um indicador mais lento, menos propenso a Whipsaws. Para nossos propósitos neste artigo, o 1226 MACD tradicional será usado para explicações. Mais adiante na série de indicadores, abordaremos o uso de diferentes médias móveis no cálculo do MACD. Das duas médias móveis que compõem MACD, a EMA de 12 dias é a mais rápida e a EMA de 26 dias é a mais lenta. Os preços de fechamento são usados ​​para formar as médias móveis. Normalmente, um EMA de 9 dias do MACD é plotado ao longo do lado para atuar como uma linha de gatilho. Um crossover de alta ocorre quando MACD se move acima de seu EMA de 9 dias e um crossover de baixa ocorre quando MACD se move abaixo de seu EMA de 9 dias. A tabela Merrill Lynch abaixo mostra a EMA de 12 dias (linha azul fina) com a EMA de 26 dias (linha vermelha fina) sobreposta ao gráfico de preços. MACD aparece na caixa abaixo como a linha preta espessa e sua EMA de 9 dias é a fina linha azul. O histograma representa a diferença entre MACD e seu EMA de 9 dias. O histograma é positivo quando MACD está acima de seu EMA de 9 dias e negativo quando MACD está abaixo de seu EMA de 9 dias. O que MACD faz MACD mede a diferença entre duas médias móveis. Um MACD positivo indica que o EMA de 12 dias está negociando acima do EMA de 26 dias. Um MACD negativo indica que a EMA de 12 dias está sendo negociada abaixo da EMA de 26 dias. Se MACD é positiva e crescente, então a diferença entre a EMA de 12 dias e a EMA de 26 dias está se ampliando. Isso indica que a taxa de variação da média móvel mais rápida é maior do que a taxa de variação para a média móvel mais lenta. Momento positivo está aumentando e isso seria considerado otimista. Se MACD é negativo e declinando mais, então o hiato negativo entre a média móvel mais rápida (verde) ea média móvel mais lenta (azul) está se expandindo. A dinâmica descendente está se acelerando e isso seria considerado como uma baixa. Os cruzamentos da linha central MACD ocorrem quando a média móvel mais rápida cruza a média móvel mais lenta. Este gráfico de Merrill Lynch mostra MACD como uma linha preta contínua e seu EMA de 9 dias como a linha azul fina. Mesmo que as médias móveis sejam indicadores de atraso, observe que o MACD se move mais rápido do que as médias móveis. Neste exemplo com Merrill Lynch, MACD também forneceu alguns bons sinais comerciais também. Em março e abril, o MACD recusou-se à frente de ambas as médias móveis e formou uma divergência negativa antes do pico do preço. Em maio e junho, MACD começou a fortalecer e fazer mais baixas, enquanto ambas as médias móveis continuaram a fazer menores baixos. E finalmente, MACD formou uma divergência positiva em outubro, enquanto as médias móveis registaram novos mínimos. MACD Bullish Signals MACD gera sinais de alta de três fontes principais: divergência positiva Variação de média móvel alcista Cruzamento de linha central bullish Divergência positiva Uma divergência positiva ocorre quando MACD começa a avançar ea segurança ainda está em uma tendência de baixa e faz uma menor reação baixa. MACD pode formar como uma série de baixos mais elevados ou um segundo menor que é maior do que o anterior baixo. As divergências positivas são provavelmente as menos comuns dos três sinais, mas são geralmente as mais confiáveis ​​e levam aos maiores movimentos. Variação de média móvel em alta Um crossover de média móvel de alta ocorre quando o MACD se move acima de sua EMA de 9 dias ou linha de gatilho. Os crossovers da média movente bullish são provavelmente os sinais os mais comuns e como tais são os menos de confiança. Se não for usado em conjunto com outras ferramentas de análise técnica, esses crossovers podem levar a whipsaws e muitos sinais falsos. Os crossovers médios móveis são às vezes usados ​​para confirmar uma divergência positiva. A segunda baixa ou mais baixa de uma divergência positiva pode ser considerada válida quando é seguida por um crossover média móvel de alta. Às vezes, é prudente aplicar um filtro de preços para o crossover média móvel, a fim de garantir que irá realizar. Um exemplo de um filtro de preço seria comprar se MACD quebra acima do EMA de 9 dias e permanece acima por três dias. O sinal de compra começaria então no final do terceiro dia. Bullish Centerline Crossover Um cruzamento de linha central bullish ocorre quando MACD se move acima da linha zero e em território positivo. Esta é uma clara indicação de que o momento mudou de negativo para positivo, ou de pessimista para alcista. Depois de uma divergência positiva e crossover de média móvel de alta, o crossover de linha central pode agir como um sinal de confirmação. Dos três sinais, crossover média móvel são provavelmente os segundos sinais mais comuns. Usando uma combinação de sinais Mesmo que alguns comerciantes podem usar apenas um dos sinais acima para formar um sinal de compra ou venda, usando uma combinação pode gerar sinais mais robustos. No exemplo de Halliburton, todos os três sinais bullish estavam atuais eo estoque ainda avançou outro 20. O estoque formou uma baixa mais baixa no fim de fevereiro, mas MACD formou um mais altamente baixo, criando assim uma divergência positiva potencial. MACD então formou um crossover bullish movendo acima de seu EMA de 9 dias. E, finalmente, o MACD trocou acima de zero para formar um crossover bullish da linha central. Na época do crossover bullish centerline, o estoque estava negociando em 32 14 e passou acima de 40 imediatamente após isso. Em agosto, as ações negociadas acima de 50. Bearish Signals MACD gera sinais de baixa de três fontes principais. Estes sinais são reflexos de espelho dos sinais de alta: Divergência negativa Divergência negativa Divergência negativa Uma divergência negativa se forma quando a segurança avança ou se move lateralmente e o MACD diminui. A divergência negativa no MACD pode assumir a forma de um declínio mais baixo ou um recuo. As divergências negativas são provavelmente as menos comuns dos três sinais, mas geralmente são as mais confiáveis ​​e podem alertar para um pico iminente. O gráfico de FDX mostra uma divergência negativa quando MACD formou uma baixa mais alta em maio e as ações formaram uma alta mais alta ao mesmo tempo. Esta foi uma divergência negativa bastante flagrante e sinalizou que o momento estava diminuindo. Poucos dias depois, o estoque quebrou a linha de alta tendência e MACD formou uma menor baixa. Há dois meios possíveis de confirmar uma divergência negativa. Primeiro, o indicador pode formar uma baixa mais baixa. Trata-se de uma análise de pico-e-vale tradicional aplicada a um indicador. Com a menor baixa alta e subseqüente inferior, a tendência de aumento para MACD mudou de alta para baixo. Em segundo lugar, um crossover média móvel de baixa, que é explicado abaixo, pode agir para confirmar uma divergência negativa. Enquanto MACD está negociando acima de sua EMA de 9 dias ou linha de gatilho, ele não virou para baixo ea baixa mais alta é difícil de confirmar. Quando MACD quebra abaixo de seu EMA de 9 dias, ele sinaliza que a tendência a curto prazo para o indicador está enfraquecendo, e um pico provisório possível formou-se. Variação média móvel de baixa O sinal mais comum para MACD é o crossover de média móvel. Um crossover média móvel de baixa ocorre quando MACD declina abaixo de seu EMA de 9 dias. Estes sinais não são apenas os mais comuns, mas também produzem os sinais mais falsos. Como tal, crossovers média móvel deve ser confirmada com outros sinais para evitar whipsaws e falsas leituras. Às vezes, um estoque pode estar em uma forte tendência de alta e MACD permanecerá acima de sua linha de gatilho por um período de tempo sustentado. Neste caso, é improvável que uma divergência negativa se desenvolva. Um sinal diferente é necessário para identificar uma mudança potencial no momento. Esse foi o caso da MRK em fevereiro e março. O estoque avançou em uma tendência forte acima e MACD remanesceu acima de seu EMA de 9 dias por 7 semanas. Quando ocorreu um crossover de média móvel de baixa, ele sinalizou que o impulso ascendente estava diminuindo. Este momento de desaceleração deveria ter servido como um alerta para monitorar a situação técnica para mais pistas de fraqueza. A fraqueza foi logo confirmada quando o estoque quebrou sua linha de tendência de alta e MACD continuou seu declínio e se moveu abaixo de zero. Cruzamento de linha central bearish Um crossover de linha de centro bearish ocorre quando MACD se move abaixo de zero e em território negativo. Esta é uma indicação clara de que a dinâmica mudou de positiva para negativa, ou de alta para baixa. O crossover da linha de centro pode atuar como um sinal independente, ou confirmar um sinal anterior, como um crossover de média móvel ou divergência negativa. Uma vez que o MACD cruza o território negativo, o momentum, pelo menos para o curto prazo, tornou-se bearish. A importância do crossover da linha central dependerá dos movimentos anteriores do MACD também. Se MACD é positivo por muitas semanas, começa a tendência abaixo e cruza então no território negativo, seria considerado bearish. No entanto, se MACD tem sido negativo para alguns meses, quebras acima de zero e, em seguida, voltar abaixo, pode ser visto como mais de uma correção. A fim de julgar a importância de um cruzamento de linha central, a análise técnica tradicional pode ser aplicada para ver se houve uma mudança na tendência, maior ou menor baixa. O gráfico do UIS descreve um crossover de linha central de baixa que precedeu uma queda de 25 no estoque que ocorre apenas fora da borda direita do gráfico. Embora houvesse pouco tempo para agir uma vez que este sinal apareceu, houve outros sinais de advertência logo antes da queda dramática. Após a queda para suporte de linha de tendência. Um crossover de média móvel bearish formado. Quando o estoque se recuperou da queda, o MACD nem sequer quebrou acima da linha do gatilho, indicando um momentum fraco do upside. O pico do rali da reação foi marcado por um castiçal de estrela cadente (seta azul) e um espaço para baixo no volume aumentado (setas vermelhas). Após a diferença para baixo, a linha de tendência azul que se estende até abril-99 foi quebrado. Além do sinal mencionado acima, o crossover da linha central bearish ocorreu depois que MACD tinha estado acima de zero por quase dois meses. Desde 20 de setembro, o MACD estava enfraquecendo e o momento estava diminuindo. A quebra abaixo de zero agiu como a gota final de um longo processo de enfraquecimento. Combinando Sinais Tal como acontece com sinais bullish MACD, sinais de baixa podem ser combinados para criar sinais mais robustos. Na maioria dos casos, as ações caem mais rápido do que aumentam. Este foi definitivamente o caso com UIS e apenas dois sinais MACD bearish estavam presentes. Usando indicadores de momentum como o MACD, a análise técnica às vezes pode fornecer pistas para a fraqueza iminente. Embora possa ser impossível prever o comprimento ea duração do declínio, ser capaz de detectar a fraqueza pode permitir que os comerciantes assumam uma posição mais defensiva. Em 2002, a Intel caiu de acima de 36 para menos de 28 em poucos meses. No entanto, parece que o dinheiro inteligente começou a distribuir o estoque antes do declínio real. Olhando para o quadro técnico, podemos detectar evidências dessa distribuição e uma séria perda de dinâmica. Em dezembro, uma divergência negativa se formou no MACD. Chaikin Money Flow tornou-se negativo em 21 de dezembro. Também em dezembro, ocorreu um cruzamento de média móvel de baixa na MACD (seta preta). A linha de tendência que se estende até outubro foi quebrada em 20 de dezembro. Um crossover de linha central bearish ocorreu em MACD em 10-fevereiro (seta verde). Em 15 de fevereiro, o apoio em 31 12 foi violado (seta vermelha). Para aqueles que esperavam uma recuperação no estoque, o declínio contínuo do momentum sugeriu que a pressão de venda estava aumentando, e não aproximadamente a diminuir. Retrospectiva é 2020, mas com um estudo cuidadoso de situações passadas, podemos aprender como ler melhor o presente e se preparar para o futuro. MACD Benefícios Um dos principais benefícios do MACD é que ele incorpora aspectos de impulso e tendência em um indicador. Como um indicador de tendência seguinte, não será errado por muito tempo. A utilização de médias móveis garante que o indicador irá eventualmente acompanhar os movimentos do título subjacente. Usando médias móveis exponenciais, em oposição a médias móveis simples, parte do atraso foi retirado. Como um indicador de momentum, o MACD tem a capacidade de antecipar movimentos na segurança subjacente. MACD divergências podem ser fatores-chave na previsão de uma mudança de tendência. Uma divergência negativa indica que o momento de alta está diminuindo e que pode haver uma mudança potencial na tendência de alta para baixa. Isso pode servir como um alerta para os comerciantes a tomar alguns lucros em posições longas, ou para os comerciantes agressivos a considerar iniciar uma posição curta. O MACD pode ser aplicado a gráficos diários, semanais ou mensais. MACD representa a convergência e divergência de duas médias móveis. A configuração padrão para MACD é a diferença entre o EMA de 12 e 26 períodos. No entanto, qualquer combinação de médias móveis pode ser usada. O conjunto de médias móveis utilizadas no MACD pode ser adaptado para cada segurança individual. Para gráficos semanais, um conjunto mais rápido de médias móveis pode ser apropriado. Para estoques voláteis, podem ser necessárias médias móveis mais lentas para ajudar a suavizar os dados. Não importa o que as características da segurança subjacente, cada indivíduo pode definir MACD para se adequar ao seu próprio estilo de negociação, objetivos e tolerância ao risco. MACD Desvantagens Um dos aspectos benéficos do MACD também pode ser um inconveniente. As médias móveis, sejam elas simples, exponenciais ou ponderadas, são indicadores de atraso. Mesmo que o MACD represente a diferença entre duas médias móveis, ainda pode haver algum atraso no próprio indicador. Este é mais provável ser o caso com gráficos semanais do que gráficos diários. Uma solução para este problema é a utilização do MACD-Histograma. MACD não é particularmente bom para identificar overbought e oversold níveis. Mesmo que seja possível identificar níveis que historicamente representam níveis de sobre-compra e sobre-venda, o MACD não tem limites superiores ou inferiores para ligar seu movimento. MACD pode continuar a se estender para além dos extremos históricos. MACD calcula a diferença absoluta entre duas médias móveis e não a diferença percentual. O MACD é calculado subtraindo uma média móvel da outra. À medida que aumenta a segurança no preço, a diferença (positiva e negativa) entre as duas médias móveis é destinada a crescer. Isso faz com que seja difícil comparar os níveis de MACD durante um longo período de tempo, especialmente para os estoques que cresceram exponencialmente. O gráfico AMZN demonstra a dificuldade em comparar os níveis MACD durante um longo período de tempo. Antes de 1999, AMZNs MACD é mal reconhecível e parece negociar perto da linha zero. MACD foi de fato bastante volátil na época, mas esta volatilidade tem sido reduzida desde que o estoque subiu de menos de 20 para quase 100. Uma alternativa é usar o Oscilador de Preços, que encontrar a diferença percentual entre duas médias móveis: (12 dias EMA - EMA de 26 dias) (EMA de 26 dias) (20-18) 18 .11 ou 11 A diferença percentual resultante pode ser comparada durante um período de tempo mais longo. No gráfico de AMZN, nós podemos ver que o oscilador do preço fornece uns meios melhores para uma comparação a longo prazo. Para o curto prazo, o MACD eo Oscilador de Preços são basicamente os mesmos. A forma das linhas, as divergências, crossovers de média móvel e crossovers de linha central para MACD eo oscilador de preço são praticamente idênticos. Prós e contras do MACD Desde Gerald Appel desenvolveu MACD, houve centenas de novos indicadores introduzidos para a análise técnica. Enquanto muitos indicadores vieram e desapareceram, o MACD é um oscilador que resistiu ao teste do tempo. O conceito por trás de seu uso é simples e sua construção simples, mas continua a ser um dos indicadores mais confiáveis ​​ao redor. A eficácia do MACD variará para diferentes títulos e mercados. Os comprimentos das médias móveis podem ser adaptados para um melhor ajuste a um determinado mercado ou segurança. Como com todos os indicadores. MACD não é infalível e deve ser usado em conjunto com outras ferramentas de análise técnica. MACD-Histograma Em 1986, Thomas Aspray desenvolveu o MACD-Histograma. Algumas de suas descobertas foram apresentadas em uma série de artigos para Análise Técnica de Ações e Commodities. Aspray observou que o MACD por vezes demora importantes movimentos em uma segurança, especialmente quando aplicado a gráficos semanais. Ele experimentou primeiro mudando as médias móveis e descobriu que as médias móveis mais curtas realmente aceleraram os sinais. No entanto, ele estava procurando um meio para antecipar cruzamentos MACD. Uma das respostas que ele encontrou foi o MACD-Histograma. Definição e Construção O MACD-Histograma representa a diferença entre MACD e os 9 dias EMA do MACD, que também pode ser referido como o sinal ou linha de gatilho. A trama dessa diferença é apresentada como um histograma, fazendo crossovers de linha central e divergências são facilmente identificáveis. Um crossover de linha central para o histograma MACD é o mesmo que um crossover de média móvel para MACD. Se você se lembrar, um crossover de média móvel ocorre quando MACD se move acima ou abaixo da linha de sinal. Se o valor de MACD for maior do que o valor de seu EMA de 9 dias, então o valor no histograma de MACD será positivo. Por outro lado, se o valor de MACD for menor do que o EMA de 9 dias, então o valor no histograma MACD será negativo. Mais aumentos ou diminuições no hiato entre MACD e seu EMA de 9 dias serão refletidos no MACD-Histograma. Os acentuados aumentos no MACD-histograma indicam que MACD está subindo mais rápido do que o seu EMA de 9 dias e momento de alta é o fortalecimento. Declínios acentuados no histograma do MACD indicam que o MACD está caindo mais rápido do que o EMA de 9 dias e o momento de baixa está aumentando. No gráfico acima, podemos ver que os movimentos do histograma MACD são relativamente independentes do MACD real. Às vezes MACD está aumentando enquanto o MACD-Histograma está caindo. Em outros momentos, MACD está caindo enquanto MACD-Histograma está subindo. MACD-Histograma não reflete o valor absoluto de MACD, mas sim o valor de MACD em relação ao seu EMA de 9 dias. Geralmente, mas nem sempre, um movimento no MACD é precedido por uma correspondente divergência no MACD-Histograma. O primeiro ponto mostra uma divergência positiva acentuada no histograma do MACD que precedeu um crossover de média móvel de alta. No segundo ponto, MACD continuou a novos máximos, mas MACD-Histograma formou dois máximos iguais. Embora não seja uma divergência positivo livro, o igual alto não conseguiu confirmar a força visto no MACD. Uma divergência positiva se formou quando o histograma do MACD formou um nível mais baixo e o MACD continuou menor. Uma divergência negativa se formou quando o histograma do MACD formou um nível mais baixo e o MACD continuou mais alto. Thomas Aspray projetou o MACD-Histograma como uma ferramenta para antecipar um cruzamento de média móvel em MACD. As divergências entre o MACD eo histograma do MACD são a principal ferramenta utilizada para antecipar os cruzamentos de média móvel. Uma divergência positiva no MACD-histograma indica que o MACD está se fortalecendo e poderia estar à beira de um crossover média móvel de alta. Uma divergência negativa no histograma do MACD indica que o MACD está enfraquecendo e pode atuar para prever um crossover de média móvel de baixa no MACD. Em seu livro, Análise Técnica dos Mercados Financeiros. John Murphy afirma que o MACD-Histograma é melhor usado para identificar períodos em que o fosso entre MACD e seus 9 dias EMA é alargar ou encolher. Em termos gerais, um hiato cada vez maior indica fortalecimento do ímpeto e uma diminuição do hiato indica um enfraquecimento. Normalmente, uma alteração no MACD-Histograma irá preceder qualquer alteração no MACD. O sinal principal gerado pelo MACD-Histograma é uma divergência seguida de um crossover de média móvel. Um sinal de alta é gerado quando uma divergência positiva se forma e há um crossover de linha central de alta. Um sinal de baixa é gerado quando há uma divergência negativa e um crossover de linha central de baixa. Tenha em mente que um crossover de linha central para o histograma MACD representa um crossover de média móvel para MACD. Divergências podem assumir muitas formas e graus variados. De um modo geral, foram identificados dois tipos de divergências: a divergência oblíqua e a divergência pico-diâmetro. Uma divergência oblíqua se forma quando há um movimento contínuo e relativamente suave em uma direção (para cima ou para baixo) para formar a divergência. As divergências inclinadas geralmente cobrem um período de tempo mais curto do que as divergências formadas com dois picos ou duas depressões. Uma divergência inclinada pode conter alguns pequenos solavancos (picos ou depressões) ao longo do caminho. O mundo da análise técnica não é perfeito e há exceções à maioria das regras e híbridos para muitos sinais. Uma divergência de pico-vale ocorre quando pelo menos dois picos ou duas depressões se desenvolvem em uma direção para formar a divergência. Uma série de duas ou mais depressões crescentes (pontos mais baixos) pode formar uma divergência positiva e uma série de dois ou mais picos em decadência (máximos mais baixos) pode formar uma divergência negativa. As divergências de pico-calha geralmente cobrem um período de tempo mais longo do que as divergências inclinadas. Em um gráfico diário, uma divergência de pico-vale pode cobrir um período de tempo tão curto quanto duas semanas ou até vários meses. Normalmente, quanto mais longa e nítida for a divergência, melhor será o sinal resultante. Divergências curtas e superficiais podem levar a falsos sinais e whipsaws. Além disso, parece que as divergências de pico-calha são um pouco mais confiáveis ​​do que divergências inclinadas. As divergências de pico-calha tendem a ser mais nítidas e cobrem um período de tempo mais longo do que as divergências inclinadas. MACD-Histograma Benefícios O principal benefício do MACD-Histograma é a sua capacidade de antecipar MACD sinais. Divergências geralmente aparecem no MACD-Histograma antes de MACD média móvel cruzamentos. Armado com este conhecimento, os comerciantes e os investidores podem preparar-se melhor para mudanças de tendência possíveis. O histograma MACD pode ser aplicado a gráficos diários, semanais ou mensais. (Nota: Isso pode exigir alguns ajustes com o número de períodos usados ​​para formar o original MACD menor ou mais rápido médias móveis podem ser necessários para gráficos semanais e mensais.) Usando gráficos semanais, a tendência ampla subjacente de um estoque pode ser determinada. Uma vez que a tendência geral tenha sido determinada, os gráficos diários podem ser usados ​​para a entrada de tempo e estratégias de saída. Na Análise Técnica dos Mercados Financeiros. John Murphy defende este tipo de abordagem de duas camadas para investir, a fim de evitar fazer comércios contra a grande tendência. O histograma MACD semanal pode ser usado para gerar um sinal de longo prazo para estabelecer a tendência negociável. Em seguida, apenas os sinais de curto prazo que concordam com a tendência principal seria considerado. Se a tendência de longo prazo fosse otimista, apenas as divergências negativas com cruzamentos de linha de centro de baixa seriam consideradas válidas para o histograma de MACD. Se a tendência de longo prazo fosse de baixa, apenas divergências positivas com cruzamentos de linha central de alta seriam consideradas válidas. No gráfico semanal IBM, o histograma MACD gerou quatro sinais. Antes de cada crossover de média móvel no MACD, uma divergência correspondente formada no MACD-Histograma. Para fazer ajustes para o gráfico semanal, as médias móveis foram encurtadas para 6 e 12. Este MACD é formado subtraindo o EMA de 6 semanas da EMA de 12 semanas. Um EMA de 6 semanas foi usado como o gatilho. O MACD-Histograma é calculado tomando a diferença entre MACD (612) e os 6 dias EMA de MACD (612). O primeiro sinal foi um crossover média móvel de baixa em janeiro-99. A partir do seu pico no final de novembro de 98, o histograma MACD formou uma divergência negativa que precedeu o crossover média móvel de baixa no MACD. O segundo sinal foi um crossover média móvel de alta em abril. A partir de sua baixa em meados de fevereiro, o MACD-Histograma formou uma divergência positiva que precedeu o crossover média móvel de alta no MACD. O terceiro sinal foi um crossover média móvel de baixa no final de julho. A partir de seu pico de maio, o MACD Histograma formou uma divergência negativa que precedeu um crossover média móvel de baixa no MACD. O sinal final foi um crossover média móvel de alta, que foi precedido por uma discreta divergência positiva no histograma MACD. O terceiro sinal foi baseado em uma divergência de pico-diâmetro. Dois picos inferiores imediatamente identificáveis ​​e consecutivos formaram-se para criar a divergência. Os picos e depressões sobre as divergências anteriores, embora identificáveis, não se destacam tanto. MACD-Histograma Desvantagens O MACD-Histograma é um indicador de um indicador ou uma derivada de uma derivada. MACD é a primeira derivada da ação de preço de uma segurança eo MACD-Histograma é a segunda derivada da ação de preço de um título. Como segunda derivada, o histograma MACD é ainda removido da ação de preço real do título subjacente. Quanto mais um indicador for removido da ação de preço subjacente, maiores as chances de sinais falsos. Tenha em mente que este é um indicador de um indicador. MACD-Histograma não deve ser comparado diretamente com a ação de preço do título subjacente. Porque MACD-Histograma foi projetado para antecipar MACD sinais, pode haver uma tentação de saltar a arma. O MACD-Histograma deve ser usado em conjunto com outros aspectos da análise técnica. Isso ajudará a aliviar a tentação de entrada antecipada. Outro meio para se proteger contra a entrada precoce é combinar sinais semanais com sinais diários. Haverá, naturalmente, sinais mais diários do que os sinais semanais. No entanto, usando apenas os sinais diários que concordam com os sinais semanais, haverá menos sinais diários para agir. Ao agir apenas sobre os sinais diários que estão de acordo com os sinais semanais, você também está assegurado de negociação com a tendência mais longa e não contra ela. Tenha cuidado com divergências pequenas e superficiais. Enquanto estes podem às vezes levar a bons sinais, eles também são mais propensos a criar sinais falsos. Um método para evitar pequenas divergências é procurar divergências maiores com dois ou mais picos ou depressões facilmente identificáveis. Compare os picos e depressões da ação do passado para determinar o significado. Apenas os picos e depressões que parecem ser significativos devem merecer atenção. MACD e SharpCharts2 Usando o SharpCharts2, o MACD pode ser definido como um indicador acima ou abaixo de um gráfico de preços de segurança. Uma vez que o indicador é escolhido na lista suspensa, as três caixas à direita são usadas para ajustar as configurações. A configuração padrão é (12,26,9), que aparece automaticamente. O padrão usaria um EMA de 12 dias e EMA de 26 dias para calcular o MACD e um EMA de 9 dias de MACD como a linha de trigger de sinal. MACD aparece como a linha contínua grossa e a linha do signaltrigger como a linha mais fina e mais lisa. Tipicamente, o MACD cruza acima e abaixo da sua linha de sinal, uma vez que flutua em torno da linha zero. O histograma é o MACD-Histograma, que mede a diferença entre MACD e sua linha de trigger de sinal. Simplesmente mapeando o indicador MACD também criará um histograma MACD como uma sobreposição, ou você pode traçar o histograma separadamente selecionando-o no menu drop-down. A escala mostra o intervalo de valores para MACD. As existências com preços baixos (por exemplo, entre 10 e 20) terão uma gama MACD mais pequena e os stocks com preços elevados (por exemplo, acima de 100) terão uma gama MACD mais elevada. Clique aqui para ver um exemplo ao vivo do MACD.